Ce monedă este susținută de aur? De ce sunt susținute monedele lumii? Cum să determinați cea mai sigură și mai sigură monedă care există în prezent Securitatea valutară.

Moneda Federației Ruse, vezi Moneda națională.

Moneda națională „Și în Chigirin, Bogdan Khmelnitsky a creat o monetărie și ei câștigă bani, iar pe acești bani există o sabie pe o parte, iar pe cealaltă parte îl cheamă Bogdan.” Această înregistrare, realizată de Grigori Kunakov în urmă cu trei secole și jumătate, încă îi îngrijorează pe istorici

Apartamentele personale ale autocraților. Palatul Terem, Platforma Verkhospasskaya, Grila de Aur, Camera Țarinei de Aur Dar Palatul Terem a fost păstrat în toată splendoarea sa. Acest frumos monument de arhitectură din secolul al XVII-lea. nemarcate cu numele arhitecților străini. Dar

După abolirea etalonului aur în 1971, conform căruia toate monedele au fost schimbate în dolari și dolari pentru aur, unitățile naționale ale statelor au început să fie furnizate cu brut produs intern. La ce a dus asta? A devenit imposibil să se determine măsura în care monedele fluctuează unele față de altele. De exemplu, dacă în 2007 pentru 1 dolar american puteai cumpăra 0,90 dolari canadieni, iar acum - 1,04, nu poți vorbi despre creșterea prețului dolarului american în aceeași proporție. De fapt, nu a mai rămas un singur regulator care să asigure echilibrul piețele monetare. Apropo, tocmai acest echilibru a încetat să se potrivească principalei economii a lumii, Statele Unite, în perioada sistemului Bretton Woods. Prima criză a „standardului de aur” a izbucnit în 1960, când prețul aurului de pe piața privată a crescut la 40 de dolari pe uncie, față de prețul oficial de 35 de dolari. Ulterior, a devenit evident că, dacă țările creditoare ar cere Statelor Unite să-și schimbe rezervele acumulate de dolari cu aur, America nu ar putea să se conformeze acestor cerințe. Potrivit unor rapoarte, în 1971 Statele Unite pur și simplu au rămas fără rezerve de aur. Adevărat, este mai probabil ca băncile Fed să-l fi luat drept garanție pentru datoria guvernamentală. A fost posibil să se devalorizeze dolarul, dar America a luat o cale diferită, benefică: a anulat schimbul de dolari pentru aur. Astfel a dispărut indicator absolut, care permite utilizarea unui mecanism încorporat pentru „direcționarea” piețelor către echilibru, în timp ce a apărut unul nou, relativ - dolarul american.

Furnizarea unităților monetare cu produsul brut

Ideea de a oferi unităților monetare un produs brut, care a funcționat la început, a eșuat ulterior. Sistemul monetar modern a fost plin de bani ieftini, ceea ce a dus la criza din 2008. În plus, moale politică monetară măsurile din partea statelor conducătoare care în prezent vizează sprijinirea economiilor continuă să pună presiune asupra valorii monedelor. În același timp, în țările în curs de dezvoltare situația este agravată și mai mult de faptul că, în încercarea de a împiedica consolidarea bruscă a monedelor naționale, băncile centrale locale încep să intervină, adică să emită moneda nationala pentru a cumpăra dolari negarantați care au intrat în țară, accelerând astfel și mai mult inflația. Aceștia se angajează pe calea menținerii artificiale a ratelor de schimb naționale nu numai tari in curs de dezvoltare. În epoca OMC, când țările nu au capacitatea deplină de a manipula barierele tarifare și vamale, este necesară sprijinirea producătorilor autohtoni la nivelul monedelor. Acest fenomen se numește „războaie valutare”. Faptul real al deprecierii banilor ascunde faptul că rate de schimb unul față de celălalt nu se schimbă atât de semnificativ.

Volume de lichiditate

Timp de 40 de ani, America a inundat economiile lumii întregi cu o masă de dolari, în timp ce nevoile reale ale statelor nu corespundeau unor astfel de volume de lichiditate. Procentul din suma de bani în circulație în lume produs brut depășește toate valorile rezonabile, ajungând la 1000 la sută. Problema securizării unităților monetare este înghețată în aer, nu poate fi vorba de vreo fiabilitate a monedelor. Sistemul actual se bazează exclusiv pe încrederea în state și pe capacitatea acestora de a păstra încrederea în monedele naționale.

Rata cu care dolarii inundă economia mondială

Pentru a demonstra clar ritmul cu care se umple Statele Unite economie mondială moneda noastră, să trecem la cifre. 1 dolar în 1971 este egal cu 5,5 dolari în 2011. Cu toate acestea, o depreciere de 5,5 ori este doar inflația de consum. Alte piețe, cum ar fi bursa de valori și imobiliare, au înregistrat bule alimentate de creșteri fără precedent de prețuri cu două cifre. Valoarea deprecierii reale a dolarului ca principală monedă de rezervă (notă), a cărei pondere în cifra de afaceri medie zilnică a lumii piata valutara reprezintă 85-90%, poate fi văzut din graficul de mai jos. Acesta descrie comportamentul prețurilor aurului în dolari înainte și după încheierea sistemului Bretton Woods (linia roșie).

Câte datorii are fiecare american?

Până în 1971, dolarul era legat de aur, iar o uncie de metal galben valora 35 de dolari. Imediat după prăbușirea sistemului Bretton Woods, prețul aurului a început să crească, reflectând deprecierea dolarului. Se dovedește că în 40 de ani, moneda americană s-a depreciat în valoare față de aurul de peste 40 de ori. Consecințele acestei politici sunt resimțite atât de economiile globale, cât și de cetățenii americani. Înainte de abolirea etalonului de aur, fiecare generație succesivă a trăit mai bine decât cea anterioară. Deci, în anii 1970, americanii trăiau mai bine decât în ​​anii 1950, iar în anii 1950, au trăit mai bine decât în ​​anii 1920 etc. Ulterior, această tendință a fost întreruptă. Însăși existența banilor ieftini a făcut ca gospodăriile să fie încărcate cu datorii uriașe. Datoria fiecărui american, inclusiv a bebelușilor, a devenit egală cu 45.000 de dolari până în 2011, față de 20.000 de dolari în 2000. După prăbușire sistem bancar Americanii nu-și pot plăti obligațiile până în prezent.

Criza încrederii americanilor în guvern

Încerc să-mi salvez sistem financiar Banca centrala Statele Unite au „vărsat” cantități uriașe de lichiditate în economie, ceea ce a subminat și mai mult valoarea dolarului și, ca urmare a „războaielor valutare”, valoarea altor valute. Abuzul de către guverne a puterii lor de a emite bani a condus deja la o „criză de încredere” în sistem existent- sistemul de insecuritate a unităţilor monetare.

Această circumstanță îi împinge pe economiști să caute un activ de încredere care să devină o măsură de rezervă globală și un mijloc de conservare a economiilor. Imediat apar gânduri despre revenirea la standardul de aur, ca metodă dovedită care s-a justificat. Cu toate acestea, acest lucru pare a fi imposibil chiar și din punct de vedere fizic.

Cât costă 1 miligram de aur?

Baza monetară din Statele Unite a crescut de peste 3 ori în ultimii trei ani și se ridică în prezent la 2,66 trilioane de dolari. Rezervele de aur ale Americii sunt de 8.130 de tone. Astfel, pentru fiecare dolar „adevărat” există doar 3 miligrame de aur. La prețurile actuale (1.600 USD per uncie), un dolar poate cumpăra 19 miligrame de aur. Diferența este de peste 6 ori. Adică, pentru ca baza monetară să fie pe deplin susținută de aur și rezerve valutare, este necesar de 6,4 ori mai mult inventar- 52.032 tone. Este de remarcat faptul că astăzi toate țările lumii dețin doar 30.700 de tone de aur în seifuri.

Pe grafic puteți vedea relația dintre valoarea rezervelor de aur din SUA și volumul bazei monetare în ultimii 50 de ani (graficul de jos). În august 2011, această cifră era de 18%. Putem spune că un efect de pârghie de la 1 la 7 este, în principiu, o bună acoperire. Cu toate acestea, având în vedere pierderea pe scară largă a încrederii în bancnote, este puțin probabil ca introducerea unui standard „de aur” cu o astfel de pârghie să merite atenție.

Graficul de sus arată prețurile la care dolarul ar fi susținut de 1 uncie de aur. Se pare că din iulie 2011 prețul aurului ar trebui să depășească 10.000 de dolari pe uncie.

Pentru a asigura PIB-ul actual al Statelor Unite numai cu aur, vor fi necesare 269.525 de tone de metal prețios.

Obstacole economice

Pe lângă limitările fizice ale aurului, există obstacole economice. Apologeții standardului de aur propun introducerea etalonului de aur treptat. Cu toate acestea, acest lucru vine cu riscuri enorme pentru țara pionieră. Odată cu creșterea prețului metalului, moneda națională va crește în aceeași proporție, ceea ce va afecta foarte mult exporturile țării. Dacă vorbim despre economii a căror pondere în PIB-ul global este semnificativă, probabilitatea de deteriorare este extrem de mare.

Astfel, o revenire la standardul de aur poate fi doar gândită și calculată, dar este puțin probabil ca aceste considerații să fie implementate în practică.

Crearea unei noi monede internaționale

Pe locul al doilea pe lista „cele mai bune active” se află crearea unei alternative la dolarul american moneda internationala. Se propune utilizarea banilor emisi de Fondul Monetar Internațional ca bani noi - drepturi speciale de tragere, care reprezintă un fel de „coș” sintetic bazat pe patru valute. Cu toate acestea, problema aici este că acest „cos” constă din aceiași bani negarantați. Mai mult, se presupune că dolarul american va lua 44% din greutate. În consecință, perspectivele pentru noua monedă sunt la fel de neclare ca și viitorul marilor monede.

Se va deprecia EURO?

Putem spune că zona euro a reușit să creeze o monedă care a fost protejată într-o oarecare măsură. Niciun stat aparținând zonei euro nu are dreptul de a emite bani în mod necontrolat. Acestea. de fapt politică monetară european Banca centrala defineste politică monetară state aliate, nepermițând monedei să „oscieze” în propriile interese. Acest mecanism trebuia să aducă euro la statutul de „monedă de rezervă stabilă”. Scopul stabilit a fost parțial realizat. Dacă în 2000 aproximativ 70% din investiţiile băncilor centrale ale lumii reprezentau moneda americană, apoi în 2010 această pondere a scăzut cu aproape 10% - până la 61%. Locul dolarului a fost luat de euro, a cărui pondere a crescut în această perioadă de la 18% la 26%. Cu toate acestea, în ciuda succesului său clar din ultimele două decenii, moneda unică poate suferi aceeași problemă de depreciere. Trebuie să recunoaștem că, pentru a netezi balanța comercială, moneda europeană a început să se ieftinească treptat, în urma dolarului. În plus, dezavantajul monedei euro este că țările incluse în zona euro trebuie să împărtășească riscurile vecinilor lor „prieteni”. În consecință, problemele dintr-o țară pot face instabilă moneda întregii regiuni, ceea ce vedem acum.

Astfel, încercările de a crea o monedă fiat stabilă nu au avut încă succes. Și este puțin probabil ca ceva să se schimbe în viitor, deoarece natura emisiilor de bani fără referire la un contor real face aproape imposibilă controlul stării de echilibru a pieței monetare.

Legarea monedei de bunuri materiale

Se pare că orice monedă ar trebui să fie legată de ceva material, necesar societății moderne. În acest sens, putem lua în considerare o idee care, în opinia noastră, are dreptul de a exista - introducerea unui standard energetic. Legând, de exemplu, energia generată de o monedă globală nou creată (sau una existentă), oamenii ar putea oricând schimba „bani” pentru electricitate. În același timp, observăm că energia nu este mai rea în ceea ce privește proprietățile fizice ale aceluiași aur. În primul rând, unificarea și omogenitatea produsului, în timp ce metalul auriu vine în diferite mostre. În al doilea rând, ușurința de transport. Desigur, în prezent, toate problemele legate de furnizarea de energie în cele mai îndepărtate colțuri ale planetei nu au fost încă rezolvate. Cu toate acestea, aici există un avantaj: standardul energetic va stimula dezvoltarea infrastructurii. În plus, în prezent există cerere de energie din sectoare complet diferite ale economiei. Cererea de aur este asigurată în principal de nevoile industriei de bijuterii și parțial de inginerie electrică.

În sprijinul importanței energiei în lumea modernă Se poate observa că economiștii de frunte, pentru a determina calitatea vieții populației și competitivitatea țărilor, acordă o mare atenție nu numai unui astfel de indicator precum PIB-ul pe cap de locuitor, ci și fluxului de energie pe persoană.

În concluzie, aș dori să remarc că, firește, implementarea standardului energetic ridică multe întrebări. În special, problema corelării resurselor energetice ale industriilor de înaltă tehnologie și de materiale intensive. O altă întrebare este cum să conversii existente aprovizionare de baniîn energie. Există o mulțime de probleme, iar soluția la problemă va depinde dacă cineva o va rezolva și cum anume.

Majoritatea monedelor țărilor nu sunt susținute de rezerve de aur. De asemenea, nu există nicio legătură între rublă și aur. Rezerva de aur disponibilă în Rusia nu este suficientă pentru aceasta: chiar dacă sprijinul de ruble este implementat, se va ridica la aproximativ patru procente. Singura oportunitate de a face acest lucru este doar în cazurile de schimbări globale ale economiei, dar este foarte greu pentru stat să decidă să întreprindă acțiuni atât de drastice.

În zilele noastre, rubla nu este legată de aur.

Cum a fost asigurată rubla?

Rubla ca Unitate monetară a fost introdus în circulație de către Petru I și a fost bătut din argint la acea vreme. Materia primă pentru monede în sine și-a confirmat statutul de unitate de solvenți. Apoi au apărut în circulație bancnote care s-au depreciat foarte repede și nu au fost de încredere nici în interiorul țării. Singura încercare de a lega rubla la aur a fost făcută la sfârșitul secolului al XIX-lea și s-a încheiat cu mare succes.

Monedele de aur au intrat în circulație și puteau fi schimbate liber cu bani de hârtie. Raportul 1:1 nu a fost încălcat. În perioada pre-revoluționară, aprovizionarea rublei cu metale prețioase a ajuns la 150%. Întregul sistem, care a fost pus în sfârșit în funcțiune, s-a prăbușit după revoluție, când în țară a domnit o criză politică și economia a fost practic distrusă.

Rubla din epoca lui Peter Perov.

Faptul că o monedă este înzestrată cu resurse sau cu o rezervă de stat este de obicei apreciat pozitiv. Conform practicii mondiale din ultimii ani, o monedă poate fi stabilă chiar și fără garanții. Un exemplu este euro. Această monedă nu este legată de economie nationala, și mai ales nu are nicio securitate în spate, dar este folosit și convertit destul de cu succes.

Rubla rusă nu este susținută de aur. Printre factorii care furnizează moneda națională, analiștii numesc un număr mare de moneda straina– primirea de dolari din vânzarea resurselor energetice. Realitățile moderne de geopolitică și economie forță organisme guvernamentale gândiți-vă la stabilizarea rublei prin alte mijloace. Este posibil să introduceți din nou suportul rublei ruse în aur?

Este posibilă revenirea la standardul de aur?

În contextul sancțiunilor din partea țărilor occidentale și al presiunii cuprinzătoare asupra economiei ruse, ideea abandonării plăților în dolari se aude din ce în ce mai des și mai insistent. Ca analog, este propus un sistem valutar bazat pe garanții sub formă de metal galben.

Introducerea sancțiunilor împotriva Rusiei impune o discuție cu privire la suportul de aur al rublei.

Unele acțiuni ale autorităților ruse indică faptul că se lucrează în această direcție. O rublă slabă devine o amenințare pentru dezvoltarea economiei interne, determinând Banca Centrală să majoreze ratele. Pe termen scurt, slăbirea rublei nu va aduce nimic bun, iar Banca Centrală a Federației Ruse nu poate ridica la nesfârșit ratele pentru a proteja moneda.

Situația este complicată de sancțiunile impuse Rusiei: rubla a scăzut în ultimul an față de dolar cu peste 30%. Prețul rublei în dolari americani are loc prin schimburi străine, ceea ce, de asemenea, nu întărește poziția Rusiei. Războiul valutar amenință grav probleme economice, atât de mulți experți își exprimă sprijinul pentru opțiunea de a reveni la standardul de aur.

Opțiuni pentru crearea garanției de aur

Cum poate fi legată rubla de aur? La economia Rusiei la 2 trilioane Dolari americani, externi datoria de stat este de aproximativ 378 de miliarde. Rezervele valutare sunt egale cu aproximativ 429 de miliarde de dolari, din care aproximativ 45 de miliarde sunt stocate sub formă de metal prețios real. Deficitul bugetar va fi de aproximativ 1% din PIB în 2015. Aceste condiții sugerează că standardul de aur poate fi introdus și utilizat cu succes pentru o lungă perioadă de timp. Cele două condiții principale pentru succesul acesteia vor fi respectarea strictă a disciplinei bugetare și controlul strict al sectorului creditului.

Prin stabilirea ratelor de conversie rublă în aur, Banca Centrală își va putea folosi toate puterile pentru a gestiona lichiditatea valutară. Autoritățile nu se vor mai limita la cumpărarea și vânzarea de aur.

O opțiune ar fi emiterea de obligațiuni cu cupon, al căror randament ar fi legat de aur.

Gestionarea cursului de schimb al rublei în conformitate cu standardul aur va cauza unele dificultăți, dar cu munca competentă a Băncii Centrale, acestea pot fi rezolvate. Creșterea creditării va trebui limitată, altfel întregul sistem creat va fi în pericol. Conversia masivă a rublelor în metale prețioase poate fi reglementată prin retragerea monedei din circulație.

În general, legarea rublei la aur este destul de posibilă odată cu implementarea unor reforme economice.

Principala amenințare la adresa suportului de aur al rublei sunt băncile centrale din Londra și New York, care pot cumpăra ruble și le pot prezenta la schimb pentru metalul galben. Dar această posibilitate poate fi limitată și prin introducerea unor reguli speciale.

Nu este clar dacă rubla va fi susținută de aur sau alte garanții în viitorul apropiat. Evaluarea consecințelor pentru economia țării este următoarea: odată cu introducerea etalonului aur, rubla ar trebui să se stabilizeze. Aceasta va însemna că creșterea costului vieții va încetini considerabil, iar economiile interne vor începe să crească. În mod ideal, acest lucru ar putea duce la consecințe politice: o reducere a cheltuielilor guvernamentale pentru Securitate Socială, stabilirea stabilității monetare și a impozitelor scăzute. Toate acestea ar trebui să creeze condiții pentru crearea și dezvoltarea în continuare a unei baze puternice de producție pentru economia internă.

Vedere critică

Unii experți consideră în mod critic revenirea la standardul de aur. Istoria economiei cunoaște exemple pozitive de astfel de acțiuni guvernamentale, dar acum este un moment complet diferit. Trebuie luați în considerare factorii care corespund stării reale a economiei.

Tranziția marilor economii ale lumii spre a fi susținute de aur va fi momentul prăbușirii sistemului bazat pe decontări în moneda americană.

Inflația de tip monetar va crea riscuri de incertitudine pentru investițiile de capital și va distruge în mod eficient economiile, care sunt vitale pentru finanțare. Unii cred că managementul valutar nu poate duce la creștere economică.

Dar situația reală este că, dacă țările cu cele mai mari economii din lume încep tranziția la standardul aur, aceasta va însemna un lucru - sfârșitul sistem monetar, pe baza dolarului. Dacă rubla va fi legată de aurul fizic sau nu, depinde de decizia autorităților guvernamentale. Decizia trebuie luată ținând cont de mărimea cheltuielilor bugetare reale și de prezența obligațiilor pe termen lung.

Astfel de pași din partea țărilor individuale vor duce la o scindare în două tabere: unii vor folosi standardul aur, în timp ce alții nu vor putea face acest lucru sau pur și simplu nu vor dori să facă acest pas.

Politica Chinei de a-și crește rezervele de aur și de a crește volumele de producție ar putea face din yuan o monedă internațională și un concurent pentru dolar.

Printre acele state care pot face acest lucru și se pregătesc sistematic pentru introducerea etalonului aur se numără China. Cererea de aur din China în ultimii ani a fost întotdeauna una dintre cele mai mari. Politica guvernamentală vizează acumularea de rezerve de aur și stimularea investițiilor private în metal. Aceste măsuri permit economia chineză protejați-vă de factorii negativi externi și interni.

Autoritățile chineze acuză adesea politica americană pentru situația actuală de pe piața aurului. SUA își folosește uriașele rezerve de aur pentru a suprima alte valute pentru a menține conducerea dolarului. Întărirea în continuare a economiei chineze poate permite internaționalizarea yuanului, care va deveni un concurent pentru dolar.

Aurul a jucat istoric un rol important în protecție securitate economică state. Introducerea unui etalon aur, ținând cont de toate restricțiile însoțitoare, poate salva cu adevărat economia țării în vremuri de criză și războaie.

Există o altă opinie cu privire la introducerea etalonului aur. Economiștii spun că un astfel de sistem monetar nu va fi sustenabil, deoarece oferta de bani nu va fi controlată institutii bancare, și companii miniere. Prețul aurului se va schimba constant, mai ales în funcție de descoperirea unor noi zăcăminte de metal prețios, iar inflația va fi înlocuită de deflație.

Desigur, volumul producției de metal galben va afecta economia, dar nu la fel de dramatic ca „ presă de tipar» Sistemul Rezervelor Federale a Statelor.

Această dezvoltare a evenimentelor este posibilă, dar are mai multe întrebări deschise. Rata producției de aur crește mult mai lent decât crește tipărirea monetară a Rezervei Federale din SUA. Astfel de acțiuni duc întotdeauna la inflație și erodarea stabilității sistem monetar. Conform standardului de aur, este pur și simplu imposibil să faci bani la infinit.

concluzii

Este securizat? rubla rusă aur fizic? Nu, astăzi Rusia nu are un sistem monetar bazat pe standardul aur. Teoretic, o astfel de decizie economică fundamentală poate fi luată, situația geopolitică actuală și starea pieței aurului permit acest lucru. Astfel de măsuri vor necesita o reglementare strictă a sectorului de credit și o politică sistematică privind reglementarea cursului de schimb al rublei de la conducerea Băncii Centrale.

Înainte de a răspunde la întrebarea dvs., trebuie să înțelegem ce sunt banii. Citez unul dintre răspunsurile mele pe această temă:
"Banii sunt funcția unei anumite mărfuri de a fi un mijloc de schimb. Inițial mecanismul pieței au identificat metalele valoroase ca bani datorită proprietăților lor speciale:

1. Sunt lichide
   
2. Usor de transportat
   
3. Destul de rar
   
4. Relativ neperisabil
   
5. Usor de depozitat
   
6. Ușor de partajat
   
7. Unitățile metalice sunt similare între ele
   

Mai târziu, în loc să poarte monede cu ei, oamenii pur și simplu au început să le pună în bancă și în loc de monede li s-au dat chitanțe - bancnote. Aceste chitanțe garantau că, la prezentarea la bancă, o persoană era obligată să dea un anumit număr de monede. Banii metalici erau emisi de persoane private, iar statul nu a avut nicio influență asupra sferei monetare a economiei, dar ulterior s-a făcut monopolist în acest domeniu prin interzicerea „banilor privați”. Întrucât statul a putut tipări chitanțe în timpul Primului Război Mondial, pentru a acoperi cheltuielile militare, a tipărit aceste chitanțe mult mai mult decât rezervele de aur existente și, ocolind o istorie îndelungată, a început să niveleze legătura dintre rezervele de aur și bancnote. Primul pas a fost introducerea unui standard de lingouri de aur. Băncile nu au schimbat bancnote pentru monede, care au fost desființate, ci doar pentru lingouri de aur, care oameni normali nu l-au putut cumpăra din lipsă de fonduri, deoarece doar oamenii foarte bogați puteau cumpăra un lingot de aur. Mai târziu, a fost făcut al doilea pas - introducerea unui standard de schimb de aur. Standardul de schimb al aurului presupunea că toate monedele erau legate de dolarul american, iar dolarul american era legat de aur. Fiecare deținător de bancnote non-dolar își putea schimba bancnotele cu dolari, în timp ce doar băncile centrale ale altor țări puteau schimba dolari pentru aur. Ultimul pas către separarea finală a monedei de mărfuri și a înlocuitorilor săi a fost făcut în a doua jumătate a anilor 1970, odată cu decuplarea completă a monedelor de aur”.

Din cele citite mai sus, ați înțeles aproximativ cum au apărut înlocuitorii monedei de hârtie și de ce statul a făcut bani nesusținut de o aprovizionare reală de metale. Faptul este că lipsa aprovizionării cu mărfuri bani de hartie face posibilă tipărirea acestor chitanțe în cantitate nelimitată. Poți întreba: Și ce e în neregulă cu asta? Problema principală este că problema banilor în exces față de rezervele de mărfuri denaturează structura producției și redistribuie fondurile între agenții economici (efectul Cantillon).
Efectul Cantillon este după cum urmează: atunci când statul imprimă bani și îi eliberează pe piață, prețurile mărfurilor nu cresc uniform - prețurile unor bunuri cresc mai repede decât altele. Aceasta este o consecință a faptului că noua masă monetară emisă de stat ajunge la unii agenți economici mai repede decât alții și, prin urmare, primii profită din plin de acești bani înainte ca prețurile să crească din cauza injectării de noi aprovizionare de bani. Adică, unii oameni folosesc mai mulți bani când preturi mici, în timp ce alți oameni primesc acești bani numai după ce prețurile devin mai mari, valoarea tuturor economiilor pe care le-au făcut oamenii scade, deoarece valoarea unei unități de bani a scăzut.
Denaturarea structurii producției din cauza creșterii banilor fiat, aceasta este baza teoriei ciclurilor economice. Este destul de mare și nu va fi posibil să acoperim pe deplin subiectul aici, deoarece înainte de asta mai trebuie să analizăm teoria capitalului, dar există o carte "Bani, împrumut bancarȘi cicluri economice„Iisus Huerta de Soto, în care toate acestea sunt destul de simple (sub rezerva regulilor de bază cunoștințe economice) demontat. Pentru a spune simplu, creșterea negarantată a masei monetare, lipsa rezervării 100% a depozitelor la vedere, precum și extinderea creditului oferă antreprenorilor informații incorecte, motiv pentru care structura producției este distorsionată și, ca urmare, criză economică. Este puțin complicat, dar subiectul este de așa natură încât este greu de explicat mai simplu.

Nu m-ai înțeles corect. Pentru a cumpăra bunuri sau servicii cu bani, ambele contrapărți (vânzător și cumpărător) trebuie să fie de acord să folosească ceea ce este acceptat ca bani, iar pentru aceasta, banii trebuie să fie un produs care se potrivește cel mai bine cu criteriile pe care le-am dat în răspunsul principal. Sa întâmplat că metalele se potrivesc cel mai mult acestor criterii și, prin urmare, aurul și argintul au devenit bani fără niciun „contract social” (ala Hobbes, Locke, Rousseau). Banii curenti (moneda de hârtie) sunt susținute doar de puterea statului, care garantează deținătorilor acestor bucăți de hârtie posibilitatea de a le schimba cu bunuri și servicii în interiorul țării, precum și capacitatea de a plăti impozite cu acești bani - dezavantajele acestui sistem sunt tocmai redistribuirea fondurilor și denaturarea informațiilor de piață, despre ceea ce am scris în răspunsul principal. Cel mai optim sistem, după părerea mea, este:

1. Desființarea băncii centrale și revenirea la standardul aur
2. Transferul emisiunii de bani în mâini private
3. Obligatoriu 100% - rezervare pentru depozite la vedere

Un astfel de sistem este cel mai puțin susceptibil la fluctuațiile pieței. Etalonul de aur este o garanție că băncile private vor imprima bani doar atunci când masa de aur din subsolurile lor crește, iar rezervarea 100% a depozitelor bancare va distruge, de asemenea, sistemul care creează artificial cerere care de fapt nu există.

Pentru a rezuma cele de mai sus, răspunsul este:

Răspuns

cometariu

dolar american

Oferta monetară din Statele Unite este în mare măsură garantată de capacitatea guvernului de a menține valoarea banilor relativ stabilă - și nimic mai mult. Acesta, apropo, nu este un pasaj dintr-un tratat de conspirație, ci un citat textual din cel mai popular manual american de bază de economie.

După ce președintele Nixon a oprit conversia convenită anterior a dolarului în aur la o rată fixă ​​de 35 de dolari pe uncie pe 15 august 1971, autoritățile monetare americane nu numai că nu au garantat schimbul de bani de hârtie pentru aur sau orice altceva la fel de tangibil. Ei nici măcar nu promit că rezervele lor existente din același aur vor acoperi, de exemplu, 20% din dolarii de hârtie pe care îi emit.

Cu toate acestea, nici măcar Elveția nu mai garantează așa ceva – norma constituțională de acum un secol, care impunea ca 40% din franc să fie acoperit cu aur, a dispărut acum complet în istorie în urmă cu aproape zece ani.

Deci, conform datelor oficiale de la Trezoreria SUA din 1 aprilie 2009, Rezervele de aur din SUA erau de aproximativ 8.130 de tone. Acesta este primul loc absolut - cei mai apropiați vecini ai Americii de pe lista băncilor centrale care dețin rezerve de aur, Germania și FMI, sunt de aproape trei ori în urmă.

Trezoreria SUA încă contabilizează aur la prețul oficial de la sfârșitul anului 1971 - 42,2222 USD per uncie troy. Valoarea de piață la momentul scrierii acestui articol era de aproximativ 884 USD pe uncie (31,1 grame). Volumul de dolari în circulație sub formă de numerar, cecuri și solduri de cont curent ( aprovizionare de bani M1) poate fi estimat la aproximativ 1,5 trilioane (datele Rezervei Federale SUA pentru februarie). Astfel, pentru fiecare dolar „real” există aproximativ 0,000174 uncii de aur.

Convertit la rata oficială a Trezoreriei, aceasta este de aproximativ 0,74 cenți. Potrivit cotațiilor pieței pentru aur, dolarul „valorează” de douăzeci de ori mai scump - 15,4 cenți - adică este „acoperit în aur” cu puțin peste cincisprezece procente. Costul tipăririi unui dolar, de altfel, este estimat la aproximativ 4 cenți.

Euro

Înainte de introducerea monedei unice europene în circulația numerarului, străzile orașelor europene erau literalmente aurii cu afișe propagandistice: la fiecare răscruce, Banca Centrală Europeană a reamintit populației că puterea monedei euro constă în rezervele totale de aur fără precedent ale țări din zona euro.

Într-adevăr, să astăzi Aproape două duzini de bănci centrale (zona monedă unică a Lumii Vechi include acum 16 state) au acumulat de cinci ori mai mult aur decât Statele Unite. Adevărat, chiar și oamenii din PR ai BCE nu și-au amintit recent acest fapt, care este cu siguranță interesant, dar are o valoare practică mică.

Deci, conform ultimelor date de la World Gold Council, în total Băncile centrale ale țărilor din zona euro au „rezervat” peste 41 de mii de tone de metal galben. Luând în considerare cele 537 de tone de aur deținute chiar de Banca Centrală Europeană (BCE), avem aproximativ 41.608 de tone. În același timp, masa monetară M1 (numerar și solduri de cont curent) este de aproximativ 4,14 trilioane de euro.

Dacă luăm în considerare tot aurul țărilor din zona euro drept garanție, constatăm că pentru fiecare euro în circulație există aproximativ 0,000323 uncii de aur – aproape de două ori mai mult decât în ​​cazul dolarului. Luând în considerare prețul de piață al uncii la 884 USD și cursul încrucișat euro/dolar la 1,325, rezultă că pentru fiecare euro din rezervele băncilor centrale din zona euro există o cantitate de aur echivalentă cu aproape 38 de cenți de euro.

Dar nu merită să echivalăm în mod serios aceste cifre culese din pădurea de pini cu memorabilul suport de aur „constituțional” de 40% al francului elvețian. Aurul „propriu” al BCE acoperă euro cu doar 0,5%.

franc elvețian

În mod tradițional, este considerat complet opusul dolarului în ceea ce privește „securitatea”. franc elvețian. Conform Banca Nationala Elveția, agregatul monetar M1 în februarie a fost egal cu 355,413 miliarde de franci cu 3 rezerve de aur de 1040,1 tone(33440 mii uncii). Total - 0,0000941 uncii de aur per franc. Se dovedește că „în aur” francul este de 1,85 ori mai ieftin decât dolarul (în timp ce cursul încrucișat dolar/franc este de 1,144), iar „acoperirea în aur” condiționată a monedei elvețiene este de aproximativ 9,5%.

yenul japonez

Rezervele de aur ale Băncii Centrale Japoneze sunt de cca. 765 de tone, cu volumul masei monetare M1 în martie la nivelul de 483 de trilioane de yeni. Acoperirea condiționată în aur a yenului este de aproximativ 0,45%. Dispoziție absolută Moneda japoneză aur - cinci sute de milionimi (zece la minus a opta putere) dintr-o uncie de aur pe yen - de 3416 ori mai puțin decât dolarul, cu un curs de schimb de aproximativ 100,2 yeni pe dolar.

rubla rusă

Consiliul Mondial al Aurului a estimat rezervele de aur rusești la începutul lunii martie la 523,7 tone(Banca Centrală a Federației Ruse publică date despre rezerve metale pretioase fără defalcare de către metalele individuale). În același timp, agregatul monetar M2 (include numerar în circulație și soldurile de ruble în conturile rezidenților) de la 1 martie a fost egal cu 12021.3 miliarde de ruble, care oferă aproximativ 0,0000014 uncii de aur per rublă. Aceasta este de 67 de ori mai puțin decât în ​​cazul francului (al cărui curs de schimb la momentul scrierii acestor linii era egal cu 29,32 ruble) și de 124 de ori mai puțin decât în ​​cazul dolarului. Dacă luăm ca bază la fel valoare de piață aur (884 USD pe uncie) la un curs de schimb de 33,56 ruble per dolar, se dovedește că există de fapt doar 4,2 „copeici de aur” în rublă.

Cu toate acestea, nu trebuie luate toate aceste calcule prea în serios - revenirea sistemului monetar mondial la standardul aur clasic nu pare să fie încă planificată. Puteți primi aur doar în schimbul banilor de hârtie printr-o achiziție obișnuită.

De asemenea, puteți cumpăra un apartament, diamante, valori mobiliare etc. Orice obiect în care aveți mai multă încredere decât în ​​bancnote. Problema asigurării banilor rămâne în aer. Banii care se află în prezent în circulație nu sunt susținuți în principiu de nimic.

Este logic să vorbim despre „puterea” sau „fiabilitatea” unei anumite monede doar atunci când ne referim la acțiunile autorităților monetare din țările respective. Putere de cumpărare monedele și ratele lor între ele depind nu de cantitatea de aur de care dispun guvernele și băncile centrale, ci de acțiunile pe care le întreprind.

Acum, acestea sunt în principal diverse măsuri „anti-criză”, dintre care multe includ emiterea de bani noi în cantități semnificative. La figurat, putem spune că banii sunt asigurați de prudența politicienilor. Judecând după apetitul tot mai mare pentru programele „anti-criză”, nu se poate spera în mod deosebit la asta. printre cele mai multe moduri simple investiți în aur - cumpărarea de lingouri de aur, cumpărarea de monede de aur de investiții și deschiderea de conturi de metal impersonale în bănci.